Blog

Oct 28, 2023

Crescenti investimenti cinesi in nuovi segmenti chimici

21.08.2023 - Originariamente l'industria chimica cinese si concentrava principalmente sui prodotti chimici di base, in linea con le esigenze interne di un'economia in via di sviluppo e con i minori requisiti tecnologici per la produzione

21.08.2023 - Originariamente l'industria chimica cinese si concentrava principalmente sui prodotti chimici di base, in linea con le esigenze interne di un'economia in via di sviluppo e con i minori requisiti tecnologici per la produzione di questi materiali. Ormai, la Cina domina il mercato globale per molti di questi prodotti chimici: ad esempio, il paese rappresenta circa il 55% della capacità globale di acido acetico, circa il 50% della capacità globale di nerofumo e circa il 45% della capacità globale di titanio. biossido. Per molti di questi prodotti chimici di base, la Cina ha iniziato come importatore netto, poi ha sviluppato la capacità interna e ha finito per diventare un importante esportatore.

Un altro segmento con una forte presenza iniziale di operatori cinesi è quello della chimica fine: molecole organiche piuttosto complesse che possono tuttavia essere vendute solo su specifica anziché richiedere conoscenze applicative. Ne sono un esempio la vitamina C (quota cinese circa 80%), prodotti agrochimici selezionati come il glifosato (quota cinese circa 58%) e principi farmaceutici attivi come ibuprofene, paracetamolo e aspirina.

Si tratta di tutte sostanze chimiche che richiedono solo un livello limitato di tecnologia e innovazione. I clienti generalmente sanno come usarli e quindi non si aspettano conoscenze applicative dai fornitori. Inoltre, queste sostanze chimiche sono prodotte in grandi volumi, consentendo così ai produttori cinesi di beneficiare di forti economie di scala.

Tuttavia, questi fattori limitano anche la redditività e le prospettive di crescita di questi materiali. In effetti, molti produttori cinesi che si concentrano su tali prodotti chimici lottano economicamente a causa dell’intensa concorrenza determinata dalla sovraccapacità e dal rallentamento della crescita della domanda. Ulteriori pressioni provengono dalle iniziative del governo volte a rafforzare la regolamentazione ambientale.

Di conseguenza, alcune delle più grandi aziende chimiche cinesi hanno recentemente ampliato le proprie attività in segmenti emergenti, in particolare quelli legati alla transizione energetica, ma anche ad altre aree innovative.

Prendiamo Hengli, un produttore di poliestere con la più grande capacità mondiale di PTA (acido tereftalico purificato). L’azienda sta attualmente investendo circa 2,5 miliardi di euro in un parco chimico accanto al suo impianto petrolchimico a Dalian, rendendosi conto che le ragioni per un’ulteriore espansione nel settore del poliestere sono limitate. Il nuovo parco si concentrerà sulla produzione di separatori per batterie al litio, elettroliti per batterie agli ioni di litio, materiali in resina, plastica degradabile e tecnopolimeri. Secondo il rapporto annuale 2022 di Hengli, un impianto di dimetilcarbonato per batterie da 200 kt/anno verrà gradualmente messo in produzione nel 2023. Per quanto riguarda i separatori per batterie al litio, la prima linea è già stata messa in produzione a giugno.

Wanhua Chemical, leader globale nella produzione di MDI, ha probabilmente una storia molto più forte nell'utilizzo della ricerca e sviluppo per ottenere un vantaggio competitivo. Tuttavia, le recenti attività dell’azienda ampliano notevolmente il suo impegno in segmenti chimici nuovi e innovativi. Ad esempio, Wanhua ha acquisito un produttore di materiali per batterie al litio, seguito dall'integrazione e dalla creazione di un progetto di materiali ternari. Nel 2023, Wanhua prevede di investire 3,34 miliardi di renminbi (circa 420 milioni di euro) in progetti relativi ai materiali per batterie, con un aumento su base annua del 174%. Wanhua ha inoltre sviluppato capacità di produzione di beta ionone, un ingrediente di fragranze, e di poliammide 12 (PA, nylon), una plastica tecnica di fascia alta con una varietà di diverse applicazioni industriali.

Sheng Hong, un produttore petrolchimico e di fibre chimiche, non solo investirà massicciamente nella produzione di materie prime per batterie al litio, ma ha anche avviato diversi progetti nel settore dell'accumulo di energia, come una nuova batteria di accumulo di energia e un progetto di integrazione di sistema a Taizhou , Jiangsu con un investimento complessivo di 12 miliardi di renminbi (circa 1,5 miliardi di euro).

Forse la cosa più sorprendente è che anche Sinopec, la più grande compagnia petrolifera cinese e produttore di prodotti chimici di base, si sta spostando verso i prodotti chimici di fascia alta. Di particolare interesse l'investimento in EVA (etil vinil acetato) di grado fotovoltaico, materiale utilizzato nella produzione di pannelli solari. La Cina attualmente deve importare una quota sostanziale dei gradi EVA più elevati richiesti per questa applicazione. Un altro segmento target sono le fibre di carbonio di grandi dimensioni, con applicazioni in progetti industriali, compresi quelli relativi all’energia eolica, all’energia solare, alla ferrovia ad alta velocità e all’aviazione.